点评从2023年q1传媒行业的基金配置水平看，传媒行业机构配置和估值均处于历史较低水平，随着消费娱乐需求的复苏，叠加aigc概念的火热，游戏、出版、广告营销、数字媒体、影视院线领域等方向都是资金所关注的核心。
而从市场的角度来看，以传媒为代表的ai应用端仍是延续性最好的方向，板块核心标的更是不断向上创新高，赚钱效应也进一步扩散至后排。值得一提的是，除了应用端的传媒方向，ai产业链中的其余细分却仍处于分歧整理的过程中，故ai内部的分化也加剧了资金向传媒板块进行追价抱团，从而导致了传媒娱乐方向出现了逼空式的上涨。但需注意的是，传媒股在连续两日涨停潮后，短期情绪趋于高潮，后续仍需留意短期一致性过高而导致的降温风险。
从国内和欧盟的相关监管提案征求意见的思路来看，数据版权方在人工智能中的重要地位得到认可，其权益也获得进一步保护。目前来看，海外及国内都开始了“模型大战”，巨头互联网公司、创业企业、上市公司均进入战局。而各家模型厂商的数量越多、竞争越激烈，也都将有利于上游版权和数据资源方。在此阶段，拥有版权和数据资源优势的相关公司其资源价值将重估。
aigc和电商板块同样强者恒强，焦点科技10天6板，返利科技5天3板，汉仪股份202连板，遥望科技2连板，中科信息、万兴科技、奥雅股份、宝兰德等涨超10。华泰证券研报指出，以chat为代表的aigc工具在语言理解、文本创建、图片识别、创意绘画等方面的能力不断突破，这与电商行业的发展要素高度契合，可以实现行业全阶段赋能。行业预测未来5年内，约30的图片都将由aigc驱动，而电商作为图片消费大行业，aigc在其中将大有可为。
大金融、一带一路两大中特估核心板块涨势火热，秦港股份、广深铁路2连板，中钢国际、中国重汽、青松建化涨停，中船科技、中国建筑、中国核建、中国重工等涨超6。大金融板块中民生银行、中粮资本涨停，中国太保大涨9，中国银行、中信银行、中国人保、新华保险、交通银行大涨超6。华夏基金认为，今年是国企改革三年行动方案收官后的首年，新一轮国企改革蓝图已经全面铺开。国央企的经营指标体系经历了由“两利一利”到“一利五率”的持续优化过程。本次调整最大的变化是用roe替代营收利润率，增加对现金流的要求，以便能够更好的反映企业盈利质量，这一考核指标的改变将有利于持续促进国有企业经营管理能力的提升。
点评近期大金融板块频频异动，主要还是受到了业绩催化。民生银行近日发布的2023年一季报显示，报告期实现营业收入36773亿元，同比增长038；归属于上市公司股东的净利润14232亿元，同比增长37，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润14274亿元，同比增长426。
短期来看，上市银行一季度业绩滞后周期回落，但资产质量继续改善，一季度会是银行业绩底，后续利润增速向上。交易面商，保险负债逐步改善，资产端前期长久期资产到期后欠配，趋势向好且股息高的银行成为填缺口的优质资产。中期来看，复苏仍在趋势中，终端贷款利率已经看到企稳回升迹象，随着需求继续恢复，信贷额度有限，经济和资本市场活力进一步恢复，银行利息和中收都将进入回升通道。另外，随着新房销售推进，时间会站在地产企业这一边，前期